Le terme «tokenomique» décrit un modèle économique basé sur l'utilisation d'actifs numériques. Elle englobe de nombreux éléments liés à la création, la distribution, l'achat et la vente de tokens.
L'objectif principal de la tokenomique est de gérer les actifs numériques et de créer un modèle économique qui encourage la participation et la croissance de la communauté autour du projet. Les tokens peuvent avoir diverses fonctions et être utilisés à différentes fins, allant de l'accès aux services à la participation à la gouvernance du projet.
Il convient de noter que certains tokens sont appelés tokens utilitaires : ils ont un objectif spécifique dans un écosystème particulier. Par exemple, AMP est utilisé pour un système décentralisé de dépôt sous condition, et le token DeFi Pulse Index de Index Coop fournit un fonds indiciel décentralisé pour les meilleurs tokens DeFi, comme mentionné dans un article de Coin Desk.
Concept de la tokenomique
Pour comprendre le concept de la tokenomique, il faut se pencher sur les deux mots principaux qui composent ce terme :
Token – c'est toute crypto-monnaie fonctionnant sur une blockchain et destinée à accomplir des fonctions utiles spécifiques. En d'autres termes, ce sont des actifs numériques créés sur la base d'une plateforme blockchain existante et opérant dans l'écosystème d'une autre monnaie.
Économie (Wikipédia) – la science sociale qui étudie la production, la distribution et la consommation de biens et services.
En combinant ces deux définitions, on peut conclure que la tokenomique se rapporte à l'économie des tokens et décrit un modèle économique basé sur l'utilisation des actifs numériques.
Aujourd'hui, la tokenomique est de plus en plus utilisée dans le cadre de la gestion des actifs du monde réel (RWA). Le processus de tokenisation implique la création d'un token basé sur la blockchain, qui représente numériquement un actif matériel. Dans le contexte des RWA, la tokenisation décompose ces actifs en unités plus petites représentées par des tokens, les rendant accessibles à un plus grand nombre d'investisseurs. Chaque token représente un certain pourcentage de propriété d'un actif, allant de l'immobilier aux œuvres d'art, en passant par les marchandises, etc. Le rôle de la tokenomique dans l'élaboration des règles, protocoles et mécanismes d'incitation est détaillé dans un article de Medium.
Avantages de la tokenomique
- Opportunités d'investissement : les tokens peuvent être utilisés pour lever des fonds au démarrage d'un projet ou pour financer ses différentes phases de développement.
- Gestion des votes et prise de décisions : les tokens peuvent donner aux détenteurs le droit de vote pour les décisions stratégiques du projet.
- Récompenses et incitations : les tokens peuvent être utilisés pour récompenser les utilisateurs pour leur participation au projet, l'accomplissement de tâches spécifiques ou l'atteinte d'objectifs.
- Liquidité et échange : les tokens peuvent être échangés contre d'autres actifs numériques, assurant ainsi la liquidité et la possibilité de les utiliser à diverses fins.
- Amélioration de la décentralisation : la tokenomique encourage la participation et l'engagement des utilisateurs, renforçant le modèle de gouvernance décentralisée du projet.
La tokenomique constitue un outil efficace pour créer un modèle économique unique basé sur les actifs numériques, favorisant le développement des projets, l'attraction des investissements et la participation de la communauté. Dans le monde en rapide évolution des technologies blockchain et des crypto-monnaies, la tokenomique joue un rôle crucial dans la construction de l'économie numérique de demain. On prévoit que d'ici 2030, les titres numériques tokenisés atteindront près de 4 trillions de dollars.
Quelle est la différence entre les tokens et les coins
Tokens et coins (ou encore pièces) sont deux termes principaux utilisés dans le monde des crypto-monnaies pour désigner les actifs numériques. Bien que ces termes puissent sembler similaires et même interchangeables, il existe en réalité des différences significatives entre eux.
Les coins (comme Bitcoin, Ethereum, Ripple) sont des actifs natifs sur leurs propres blockchains. Ces coins peuvent être utilisés pour effectuer des transactions, stocker de la valeur et d'autres objectifs au sein de leur propre environnement. Ils ne dépendent pas d'autres blockchains et peuvent exister indépendamment d'elles.
Les tokens, quant à eux, sont des actifs numériques créés sur la base d'autres blockchains. Par exemple, de nombreux projets sur la plateforme Ethereum créent leurs tokens basés sur la norme ERC-20. Les tokens peuvent avoir différents objectifs, tels que le financement d'un projet via une ICO, la création d'actifs numériques pour les jeux ou la gestion des actifs dans les applications financières décentralisées.
La principale différence entre les coins et les tokens réside dans le fait que les coins sont des actifs natifs sur leur propre blockchain, tandis que les tokens sont créés sur la base d'autres blockchains en utilisant des normes et des protocoles. Les tokens peuvent être plus flexibles et polyvalents, car ils peuvent être créés sur différentes plateformes, tandis que les coins sont limités à leur propre blockchain.
Tokenomique à l'exemple du bitcoin: qu'est-ce que l'offre totale de bitcoin?
L'offre totale de bitcoin est la quantité de bitcoins qui existera jamais, selon un modèle de réduction des récompenses de blocs prédéfini algorithmiquement. C'est l'une des caractéristiques clés de la crypto-monnaie bitcoin, qui la rend unique et limitée en offre.
Le créateur du bitcoin, Satoshi Nakamoto, a fixé dans le protocole bitcoin une limite de l'offre totale à 21 millions de bitcoins. Au fur et à mesure que de nouveaux blocs sont minés, la récompense par bloc diminue progressivement de moitié grâce à un processus appelé halving. Ce processus se produit environ tous les 4 ans, ce qui réduit la vitesse de production de nouveaux bitcoins.
Ainsi, l'offre totale de bitcoin tend vers la limite de 21 millions de bitcoins, dont l'atteinte est prévue vers 2140, lorsque tous les 21 millions auront été minés. Cela crée un système monétaire décentralisé et limité, insensible au contrôle centralisé ou à l'émission arbitraire de nouvelles pièces.
L'offre totale limitée de bitcoin a plusieurs conséquences et avantages importants:
- Une offre limitée de bitcoin assure une protection contre l'inflation et la préservation de la valeur des actifs.
- La compréhension que l'offre totale de bitcoin est limitée peut encourager la demande pour cette crypto-monnaie et accélérer son adoption.
- L'offre limitée stimule la demande pour le bitcoin, car avec la popularité croissante, le nombre limité de pièces augmente.
En général, l'offre totale de bitcoin est une caractéristique clé de la crypto-monnaie, stimulant la stabilité et la demande de l'actif, et assurant son unicité et sa valeur en tant que monnaie numérique décentralisée.
Éléments clés de la tokenomique
La tokenomique est une partie intégrante de nombreux projets blockchain et crypto-monnaies, et comprend les éléments clés suivants :
- Offre de tokens. Il s'agit de la quantité initiale de tokens qui peut être créée et émise dans le cadre du projet. L'offre de tokens peut être limitée ou illimitée, en fonction des paramètres du projet.
- Utilisation du token. Le token peut accomplir différentes fonctions dans l'écosystème du projet, telles que le paiement de services, le vote pour des décisions, la participation à des applications décentralisées et bien plus. L'utilisation du token est déterminée par les règles et les smart contracts du projet.
- Distribution des tokens. Le processus de distribution des tokens inclut la détermination des moyens par lesquels les utilisateurs peuvent acquérir des tokens : via ICO (Initial Coin Offering), minage, accords de partenariat, échanges et autres méthodes.
- Brûlage de tokens. Le brûlage de tokens est le processus de destruction d'un certain nombre de tokens, ce qui réduit l'offre totale de tokens. Ce processus peut être utilisé pour gérer l'inflation et maintenir la stabilité du prix du token.
- Mécanismes d'incitation. Ces mécanismes sont destinés à encourager les utilisateurs et les détenteurs de tokens à participer à l'écosystème du projet. Cela peut inclure des programmes de récompenses et d'incitations, des remises, des offres de propriété du réseau et d'autres incitations à la participation.
Ces éléments clés de la tokenomique jouent un rôle important dans le développement des projets blockchain et assurent la stabilité et l'interaction au sein de l'écosystème. Un bon équilibre et une bonne gestion de ces éléments aident à améliorer l'adoption du projet sur le marché, à encourager la participation des utilisateurs et à assurer la durabilité du projet à long terme.
Tokenomique en pratique : exemples de modèles réussis
Il existe de nombreux exemples réussis où la tokenomique a été mise en œuvre en pratique, stimulant la croissance des projets et attirant la participation de la communauté. Examinons quelques exemples réussis.
Ethereum (ETH)
Ethereum est l'un des projets blockchain les plus connus, qui utilise son token Ether (ETH) pour diverses fins. L'ETH est utilisé pour payer les frais de transaction sur le réseau Ethereum, exécuter des smart contracts, participer aux votes sur le protocole et d'autres fonctions. Le modèle de tokenomique d'Ethereum encourage la participation des membres et assure la stabilité du réseau.
Binance Coin (BNB)
Binance Coin est un token utilisé pour payer les frais de transaction sur la plateforme d'échange crypto Binance, ainsi que pour participer à diverses promotions et événements sur la plateforme. BNB est également l'un des leaders en termes de capitalisation parmi les crypto-monnaies, ce qui témoigne de la réussite du modèle de tokenomique du projet.
Uniswap (UNI)
Uniswap est une plateforme d'échange crypto décentralisée qui utilise le token UNI pour stimuler la liquidité et la participation des utilisateurs à la gouvernance de la plateforme. Les détenteurs de UNI peuvent participer aux votes sur le protocole, recevoir des récompenses pour la fourniture de liquidité dans les pools et prendre part à d'autres mécanismes de l'écosystème.
Aave (AAVE)
Aave est une plateforme financière décentralisée qui utilise le token AAVE pour les votes sur la gouvernance du protocole, les décisions sur les modifications et la participation aux programmes de récompenses. Le modèle de tokenomique d'AAVE assure la stabilité et le développement de la plateforme.
Ces exemples montrent comment la tokenomique peut être efficacement appliquée en pratique pour stimuler la participation, la croissance et la stabilité des projets basés sur la blockchain et les crypto-monnaies. Par exemple, en 2022, le volume du marché de la tokenisation immobilière était de 2,7 milliards de dollars, et d'ici 2032, il pourrait atteindre 18,2 milliards de dollars, selon Forbes.
Un bon équilibre de l'offre de tokens, leur utilisation, leur distribution, les mécanismes d'incitation et d'autres éléments clés de la tokenomique joue un rôle crucial dans le succès et le développement des projets dans ce domaine.
L'avenir de la tokenomique
L'un des aspects principaux de l'avenir de la tokenomique est l'augmentation de la diversité des tokens et de leurs applications. Avec le développement des technologies blockchain et des smart contracts, les utilisateurs pourront créer différents types de tokens pour diverses fins, allant de la gestion d'actifs et des votes au financement de projets et à la création d'applications décentralisées. Cela conduira à l'émergence de nouvelles formes d'actifs numériques qui seront largement utilisées dans divers secteurs.
Un autre aspect important de l'avenir de la tokenomique est l'augmentation du niveau de décentralisation et d'autonomie des tokens. Grâce aux smart contracts et aux plateformes décentralisées, les tokens peuvent fonctionner indépendamment des institutions centralisées et du contrôle, offrant ainsi une plus grande liberté et transparence aux utilisateurs. Cela permettra de créer de nouvelles formes d'organisations, de relations financières et d'interactions entre les participants du réseau.
L'avenir de la tokenomique est également lié au développement de nouvelles technologies et plateformes pour travailler avec les tokens. Les développeurs de projets blockchain travaillent activement à l'amélioration de la performance, de l'évolutivité et de la sécurité des blockchains, afin d'assurer une utilisation plus efficace des tokens et d'étendre les possibilités de leurs applications.
En général, la tokenomique promet des changements révolutionnaires dans le monde des actifs numériques et des technologies blockchain. Grâce aux possibilités de création et d'utilisation de tokens variés, à l'augmentation de la décentralisation et de l'autonomie, ainsi qu'au développement de nouvelles technologies et plateformes, nous pouvons nous attendre à un espace économique numérique plus efficace, transparent et innovant.