As corretoras e os brokers fornecem aos traders ferramentas de negociação que lhes permitem aumentar o lucro potencial, e uma delas é a negociação com margem.
Neste artigo, você aprenderá o que é a negociação com margem, como ela difere da negociação à vista, quais são seus prós e contras, e também como negociar o par de futuros ULTIMA/USDT na bolsa MEXC.
O que é negociação com margem?
Negociação com margem, ou negociação com alavancagem, é um tipo de transação comercial em que o trader toma emprestado fundos da bolsa ou corretora (algumas plataformas também oferecem empréstimos P2P).
Margem, neste contexto, são os próprios fundos do investidor, que ele fornece à plataforma como garantia. Existem dois tipos de margem:
- Margem inicial — valor inicial na abertura de uma nova negociação.
- Margem mínima — garantia mínima necessária para manter uma negociação já aberta.
Desse modo, a negociação com margem permite que investidores e traders aumentem o lucro potencial, mas, ao mesmo tempo, aumentam os riscos de grandes perdas.
Qual é a diferença entre negociação com margem e negociação à vista?
A primeira diferença entre a negociação com margem e a negociação à vista é o princípio de funcionamento das transações. Na negociação à vista, o trader compra e vende o próprio ativo. Já na negociação de futuros, o trader não pode possuir o ativo em si, mas apenas abrir posições de compra (long) ou venda (short). Isso permite obter lucro tanto em caso de aumento do ativo quanto em caso de queda.
Ao abrir uma posição longa, ou long, o trader obtém lucro apenas se o preço do ativo base subir, e em uma posição curta, apenas se o preço cair.
Outra diferença é que, na negociação de futuros, são utilizados fundos emprestados — isso é chamado de "alavancagem". Em outras palavras, o trader toma emprestado fundos da bolsa e usa seus próprios ativos como garantia.
A alavancagem pode ser de dois tipos:
- isolada — quando apenas os fundos alocados para a negociação são usados como garantia;
- alavancagem cruzada — quando todos os ativos não utilizados do investidor mantidos na conta de negociação são usados como garantia.
O lucro e a perda serão proporcionais ao tamanho da alavancagem. Muitas vezes, as corretoras fornecem a oportunidade de negociar com uma alavancagem de até 100x, ou seja, cem vezes o valor da garantia. Mas às vezes, nas corretoras, há alavancagens de até 500x e até 1000x.
Outra característica da negociação de futuros é a possibilidade de liquidação da transação — uma situação em que o valor das perdas atinge o valor da garantia. No caso de usar alavancagem isolada, o risco de liquidação será maior em comparação com o segundo tipo.
E quanto maior a alavancagem, maior o risco de liquidação. Por exemplo, se a alavancagem for 10x, a posição será liquidada se as perdas atingirem 10%, e se for 100x, quando apenas 1%. É por isso que os iniciantes são aconselhados a não usar alavancagem muito alta na negociação de futuros (não mais que 10x).
No entanto, ao usar a alavancagem cruzada, existe o risco de perda total do depósito. Então, se o valor da perda atingir o volume de fundos de negociação não utilizados, a posição será liquidada e os ativos serão debitados da conta do investidor.
Prós e contras da negociação com margem
Os benefícios deste tipo de trading incluem:
- Possibilidade de negociar com um valor que excede o saldo do trader.
- Pode-se ganhar tanto com a alta quanto com a queda da taxa de câmbio.
- A negociação com margem é adequada para hedge (abertura de posições opostas para cobrir perdas).
- Capacidade de aplicar uma gama mais ampla de estratégias em comparação com a negociação à vista.
No entanto, a negociação com margem também tem suas desvantagens:
- Risco de perda total de todos os fundos do investidor.
- Possibilidade de liquidação total dos fundos de garantia (margin call).
- Dificuldade para iniciantes, que podem cometer erros se não entenderem completamente o princípio da negociação com margem.
- Taxas mais altas. Quanto maior o valor da transação, maior será a taxa. Por exemplo, se um trader abre uma negociação de $ 100 com uma alavancagem de 100x e a bolsa cobra uma taxa de 0,1%, o valor da taxa será de 10% do capital alocado para a negociação.
- Aumento do estresse causado por riscos mais elevados.
- Necessidade de monitoramento e ajuste regulares da garantia para evitar margin call (e os riscos aumentarão ainda mais).
Como abrir uma posição no par de futuros ULTIMA/USDT na MEXC?
Para abrir uma posição na MEXC, você precisa ter uma conta registrada nesta bolsa e depositar fundos em sua conta de futuros. Você pode negociar futuros na bolsa MEXC sem verificação de identidade.
Não é possível depositar fundos diretamente em uma conta de futuros. Para fazer isso, primeiro você precisa depositar USDT em sua conta à vista e, em seguida, transferi-los para sua conta de futuros. Se você depositar em outros ativos (por exemplo, BTC ou ETH), primeiro poderá trocar a criptomoeda no mercado à vista por USDT e, em seguida, transferir o valor necessário de tokens para sua conta de futuros. Depois que os fundos forem transferidos para sua conta de futuros, você poderá abrir uma posição de margem.
Para abrir uma posição de futuros em ULTIMA/USDT, vá para a página "Futuros USDT-M" e encontre este par de negociação usando a barra de pesquisa ou siga este link. Por padrão, a guia "Abrir" estará ativa, onde você pode criar uma posição.
Antes de abrir uma posição, você precisa configurar a alavancagem. Por padrão, uma alavancagem isolada de 20x é definida. Com a alavancagem isolada, a posição será fechada à força em caso de margin call, quando o valor da perda for igual ao valor da garantia. Para evitar isso, é necessário aumentar a garantia. No caso de usar margem cruzada, outros fundos não utilizados nas contas do trader também serão levados em consideração.
Se você tem pouca experiência em negociação de margem, é recomendável reduzir a alavancagem para 10x - 5x para reduzir os riscos.
Após configurar a alavancagem, você precisa selecionar o tipo de ordem e especificar o valor da negociação no campo apropriado. Existem três tipos de ordens disponíveis na bolsa MEXC para abrir uma posição:
- Pendente (limite) — ordem onde o trader especifica manualmente o preço de compra/venda do ativo.
- Mercado (market) — ordem que é executada ao preço de mercado atual.
- Gatilho — ordem com uma condição adicional, após a qual uma ordem de compra ou venda será colocada ao preço especificado pelo trader.
Você também pode marcar a caixa ao lado do item MTL. Nesse caso, se ao abrir uma posição ao preço de mercado a ordem não for totalmente preenchida, a parte restante será colocada no mesmo preço na forma de uma ordem limitada.
Adicionalmente, o trader pode configurar os parâmetros de take-profit (TP) para fixar o lucro e stop-loss (SL) para limitar as perdas em uma posição aberta. Além disso, os níveis de take-profit e stop-loss podem ser definidos simultaneamente. Nesse caso, quando o preço do ativo atingir um desses níveis, a posição será fechada à força.
Para fazer isso, primeiro você precisa marcar a caixa ao lado do item apropriado ("Long TP/SL" ou "Short TP/SL") e especificar os preços desejados para os níveis. Depois disso, você precisa clicar em "Abrir Long" ou "Abrir Short".
Se você não definir os níveis de take-profit e stop-loss, será necessário monitorar a posição e fechá-la manualmente, a menos que seja fechada à força antes devido a uma margin call.
Para fechar uma posição, você precisa ir para a guia "Fechar". A posição pode ser fechada total ou parcialmente.
Nestas instruções, demonstramos as capacidades da negociação com margem. Esperamos que, após estudá-lo, você não tenha mais dúvidas sobre como negociar o par ULTIMA/USDT com margem.